一文整理｜災情統計：有哪些投資機構對 FTX 曝險？

新聞媒體都將 FTX 事件比喻為「加密市場的雷曼兄弟事件」，當年雷曼兄弟在過度槓桿下投資失利，雖然後續尋求資金收購，但資金缺口過大只能選擇申請破產保護，一度劇烈衝擊全球金融體系，由於雷曼兄弟集團的連動金融商品在全球各大銀行體系中流通，許多銀行也為其提供擔保，彼此關係盤根錯節，事件發生後每家銀行都受到不少直接和間接的損失。

FTX 事件概念上重演了雷曼兄弟當年的慘劇，FTX 交易所與眾多投資機構、加密幣交易所和借貸平台都有緊密互動，憑藉著加密交易所提供的高額利率方案，彼此都有資金往來關係，因此當 FTX 交易所倒閉，損害便從 FTX 層層向外擴散。

首先存放資金在 FTX 的散戶和加密貨幣平台全數遭殃，再來這些加密貨幣平台由於資金被鎖在 FTX，無法出金給自己的用戶，其中又包含更多的加密貨幣業者，最後引發許多加密企業宣布破產保護。

這一連串事件對加密市場與產業都是極深的打擊，不只是用戶與加密業者損失慘重，FTX 背後知名的創投股東也是這次的重災區，但不是每一家創投都有公布對 FTX 的曝險金額，我們只能初步統整目前已知的損害情況供讀者參考。

為了方便閱讀，我們將其分類為「FTX 股東」、「加密交易所」以及「資產管理業者」，由於災情範圍實在太大，以下內容會隨著最新資訊出爐而產生疏漏與偏差。

另外，FTX 根據第 11 章破產保護程序，FTX 需提交一份補充文件，整理出「無擔保理賠」的前 50 名債權人名單，可以另外參考「FTX 破產保護案｜ 頭 50 名債權人總額超過 30 億美元，單是前十已近 14.5 億美元」一文

FTX 股東（共融資 18 億美元）

• 紅杉資本（提列 2.1 億美元投資成本減損）
• 淡馬錫（提列 2.75 億美元投資成本減損）
• 加拿大安大略教師退休基金 （損失投資成本 2.75 億美元）
• 軟體銀行（損失投資成本 1.00 億美元）
• Paradigm（官方沒有評論虧損，僅有公開信，紐約時報估計為 2.75 億美元）
• Thoma Bravo（媒體推測為 1.5 億美元）
• Binance（股權於 2021 年出場，獲得當時等值 21 億美元的 FTT 與 BUSD）
• 老虎環球基金（對 FTX 股權價值減損至 0）
• BlackRock（官方無公布實際金額）
• 其他股東名單 (未知損失) 

加密交易所

• Binance（持有 2,300 萬枚 FTT）
• Coinbase（存放 1.5 億美元資金於 FTX）
• Kraken（持有 9,000 FTT 於 FTX）
• Gemini（受 Genesis 影響，旗下 Earn 借貸停止贖回）
• Cryptocom（曝險金額 1,000 萬美元）
• AXX（已暫停用戶出金）

資產管理業者

• BlockFi（6 億美元）
• Genesis（1.75 億美元）
• Silvergate Bank（11.9 億美元）
• Waves Tech（9,000 萬美元）
• Multicoin Capital（基金資產已經下跌 55%）
• Galaxy Digital（7,700 萬美元）
• Celsius（1,200 萬美元）
• Galois Capital（4,000 萬美元）
• DLocal（560 萬美元）
• Vauld（1,000 萬美元）
• Salt（已停止用戶出金）
• Oxygen（FTX 投資項目，據稱 95% 代幣存放於 FTX 中）
• Maps .me（FTX 投資項目，據稱 95% 代幣存放於 FTX 中）
• Hodlnaut（1300 萬美元）
• Coinshares（3,003 萬美元）
• Amber Group（<10% 交易部位存放於 FTX）
• Selini Capital（3% 總管理資金存放於 FTX）
• Steaker（1,067 萬美元）
• Nest Coin（日常營運資金在 FTX 遭到凍結）
• Star Atlas（重大的現金曝險）
• Wintermute（剩餘資金存放於 FTX，據稱無重大性）
• Pantera Capital（<3% 總管理資產金額，約 1.3 億美元）
• Matrixport（79 名受害用戶）
• Voyager（300 萬美元）
• Liquid Meta（430 萬美元）

這次的災害是全面性的，除了資金被鎖在 FTX 之外，只要上架交易或是持有 FTT 代幣的交易所都會被迫中招，此外 FTX 出入金十分方便，搭配美國券商可以建構出快速的法幣提領管道，而且沒有提領上限、到帳速度也很快，是加密業界愛用的薪水發放管道，導致檯面下的損失會更可觀。

由於受影響人數眾多且時間有限，我們只能盡可能標示受害平台，以上內容均來自各業者官方回報的損失金額或是營運情況，若僅是社群媒體謠傳的部分不予列入，此篇文章只是初步統整災情回報，不代表資訊正確，真實狀況仍然以各平台為主，隨著用戶不斷將資金提出加密交易所，流動性危機尚未解除，FTX 災情資訊還在不斷更新。