狂人說…
聯準會維持利率不變，12 月升息機率 80%，年內升息一次的預期已經被計價，加拿大通膨扛不住率先升息了 25 個基點。
今天的重點是華許的講話，聯準會打算明年開始把 8 次會議裡的 2 次改為只談策略，不談利息，所以只有 6 次可以調整利息，對於幣圈來說，明年起的每次議息會議，都是實打實的會讓波動更加劇烈。
關注今晚 20:30 PCE 數據吧，油不跌，低於預期的機率不大，所以這次比特幣 8 萬有點危險。但中長期策略不變，75-80k 是買進區域。
谷歌財報出來了，自由現金流-90.7 億，燒 AI 燒的現金流都沒了，市場用腳投票直接盤後跌 10%，這讓谷歌的市盈率已經來到 15 倍，可以說是極低的位置了，5 年曆史市盈率中位數 24.2，10 年曆史中通信位數 26，更低於服務板塊中位數 20 。
谷歌現在面臨的和當年在移動互聯網的百度面臨的困境差不多，如果這波谷歌不能依靠 Gemini 這些 AI 產品跑出來，一旦 AI 接管了搜索平台的搜索入口，那確實就沒谷歌什麼事了，這就是市場給他低 PE 最重要的原因，主營業務太單一，一旦被顛覆對於公司來說是毀滅性打擊。
相較於其他 7 巨頭，亞馬遜反而更有韌性，我覺得是一家值得低位參與的公司，不僅線下的物流和倉庫不會被 AI 顛覆，甚至還可以透過 ai 機器人降低成本，其亞馬遜雲 AWS 更是在 AI 時代裡的印錢機器，未來 agent 的世界，即便你不人肉在亞馬遜購物，同樣需要 agent 和亞馬遜進行 api 連接，看起來傳統業務堅摧，AI 業務也成為了新的賺錢引擎，如果能調到 230 左右，是不錯的位置。
